职称/职务：

助理教授

办公地点：

湖南大学财院校区红楼 3号楼205

E-mail：

deshuiyu@hnu.edu.cn

一、个人简介

余得水，男，湖南省冷水江人，澳大利亚莫纳什大学计量经济学博士，师从澳大利亚社科院院士、莫纳什大学Donald Cochrane讲席教授高集体。现任威廉希尔金融工程系助理教授，主要从事金融计量经济学、股票收益率预测、应用非参数计量经济学等领域研究。主持国家自然科学青年科学基金项目和教育部人文社科青年基金项目。在Financial Management、Journal of Empirical Finance、Economics Letters、Economic Modelling等高水平期刊发表多篇论文。

二、教育背景

2017.2 - 2021.5

澳大利亚莫纳什大学，计量经济学博士(导师：高集体， Hsien Kew)

2015.2 - 2016.11

澳大利亚莫纳什大学，应用计量经济学硕士(导师：高集体, Hsein Kew)

2010.9 - 2014.6

新西兰梅西大学，金融学学士

二、工作经历

2020.12- 至今

威廉希尔金融工程系助理教授

三、研究领域

金融计量经济学、股票收益率预测、实证资产定价、应用非参数计量经济学等

四、讲授课程

《计量经济学》、《中级计量经济学》

五、科研项目

1. 主持国家自然科学基金青年项目《股票长期收益率的非线性预测模型：理论与应用》，2024-01至 2026-01

2. 主持教育部人文社科青年基金项目《基于时变现值模型的股票回报和现金流预测研究：理论与应用》，2022-07至 2025-07

六、科研论文

（1）已发表论文

Yu, D., & Yan, Y. (2023). Joint dynamics of stock returns and cash flows：A time-varying present-value framework. Financial Management, 52, 513–541.

Yu, D., Huang, D., & Chen, L. (2023). Stock return predictability and cyclical movements in valuation ratios.Journal of Empirical Finance, 72, 36-53.

Yu, D., & Huang, D. (2023). Cross-sectional uncertainty and expected stock returns. Journal of Empirical Finance, 72, 321-340.

Yu, D., Chen, L., & Li, L. (2023). Time-varying predictability of the long-horizon equity premium based on semiparametric regressions.Economics Letters, 111033.

Yu, D., Chen, L., & Li, L. (2023). Nonparametric modeling for the time-varying persistence of inflation.Economics Letters, 111040.

Yu, D., Huang, D., Chen, L., & Li, L. (2023). Forecasting dividend growth: The role of adjusted earnings yield.Economic Modelling, 106188.

（2）返修论文

Yu, D., & Yan, Y. (2023). A system of semiparametric time-varying models for predictive regressions. R&R,Journal of Financial Econometrics.

Yu, D., & Chen, L. (2023). Local predictability of stock returns and cash flows. R&R, Journal of Empirical Finance.

Yu, D., & Huang, D. (2023). Option-implied idiosyncratic skewness and expected returns: Mind the long run. R&R,Journal of Empirical Finance.